证券从业资格《证券交易》：证券经纪业务的监管措施

　　(一)监管措施

1.证券公司的内部控制。

2.证券业协会的自律管理。

3.证券交易所的监管。证券交易所是证券经纪业务的一线监管机构。

4.证券监管机构的监管。

(1)证券公司向监管机构的报告制度。证券公司应当自每一会计年度结束之日起4个月内，向证券监管机构报送年度报告：自每月结束之日起内，报送月度报告。

发生影响或者可能影响证券公司经营管理、财务状况、风险控制指标或者客户资产安全的重大事件的，证券公司应当立即向证券监管机构报送临时报告，说明事件的.起因、目前的状态、可能产生的后果和拟采取的相应措施。

(2)信息披露。证券公司应当依法按证券监管机构的有关要求，向社会公开披露其基本情况、参股及控股情况、负债及或有负债情况、经营管理状况、财务收支状况、高级管理人员薪酬和其他有关信息。

(3)检查制度。

　(二)法律责任

依据《证券法》和《证券公司监督管理条例》规定进行处理。

　　成交笔数分析：

成交笔数分析乃是依据成交次数，笔数的多少，了解人气的聚集与虚散，进而研判价因人气的强，弱势变化，所产生可能的走势。

　　一般成交笔数分析要点如下：

(1)在股价高档时，成交笔数较大，且股价下跌，为卖出时机。

(2)在股价低档时，成交笔数放大，且股介上升，为买入时机。

(3)在股价高档时，成交笔数放大，且股价上升，仍有一段上升波段。

(4)在股价低档时，成交笔缩小，表即将反转，为介入时机。

(5)成交笔数分析较不适用于短线操作。

亦可采用平均量指标研判

运用原则

平均量就是每笔交易的平均成交量，它是用来测知大户是否进场买卖股票的有效方法，从平均量的变动情形将可以分析股价行情的短期变化，其研判原则如下：

(1)平均量=成交量÷笔数。

(2)平均量增大表示有大额的买卖，平均量减小表示参加买卖的多是小额散户。

(3)在下跌行情中，平均量逐渐增大，显示有大户买进，股价可能于近日止跌或。

(4)在上涨行情中，平均量逐渐增大，显示有大户出货股价可能于近日止涨下跌。

(5)在上海或下跌行情中，平均量没有显著的变化，表示行情仍将继续一段时期。

(6)在一段大行情的终了，进入盘局时，平均量很小且无大变化，则表示大户正在观望。