2015基金从业考试《基金销售基础知识》精华
第二章 基金的类型
第二节 股票基金
一、股票基金在投资组合中的作用
1、 适合长期投资。
2、 风险较高、预期收益也较高。
3、 提供了应付通货膨胀最有效的手段。
二、股票基金与股票的不同
1 股票价格随时变动;股票基金价格每个交易日只有1个价格。
2 股票价格受成交量的影响;股票基金价格不受申购、赎回的数量的'影响。
3 股票价格高低的合理性可以作出判断;而不能对股票基金净值的合理性进行判断。
4 单一股票风险较大;而股票基金由于采取投资组合,风险相对较低。
三、股票基金的类型
(一)按投资市场分类,可以分为国内、国外、全球股票基金三大类。
(二)按股票规模分类,可以分为小盘、中盘与大盘股票。
(三)按股票性质分类,可以分为价值型股票基金与成长型股票基金。
(四)按基金投资风格分类,可以分为9种类型(请同学们自己学习)
(五) 按行业分类, 可以分为基础行业基金、资源类股票基金、房地产基金、金融服务基金、科技股 基金。
四、 股票基金的投资风险
分为系统性风险、非系统性风险以及主动操作风险。
五、 股票基金的分析方法
通常采用一系列指标来分析股票基金。
(一)反映基金经营业绩的指标(基金分红、已实现收益、净值收益率)
净值收益率指标是最主要分析指标,最能全面反映基金的经营业绩。
净值收益率=*100%
(二)反映基金风险大小的指标(标准差、β值、持股集中度、行业投资集中度、持股数量)
β=(基金净值变化率/股票指数变化率)*100%
持股集中度=(前十大重仓股票市值/基金投资股票总市值)*100%
(三)反映股票基金组合特点的指标(所持有股票的平均市值、平均市盈率、平均市净率)
(四)反映基金操作成本的指标(费用率)
(五)反映基金操作策略的指标(基金股票周转率)
-
证券投资基金基础知识复习试题及答案
证券投资基金基础知识习题固定收益投资1.不属于大额可转让定期存单的特点的是()。A.—般面额较大,且金额为整数B.投资者一般为机构投资者和资金雄厚的企业C.可以提前支取D.不记名,可以在二级市场上转让2.()指的是债券的平均到期时间,度量了债券投资者回收其...
-
2017证券从业资格考试考点布置
2017证券从业资格考试安排工作正在展开,以下是关于考点布置安排内容,希望对你有所帮助!更多内容请关注应届毕业生考试网!证券从业资格考区确定原则如下:(一)考区已成立地方证券业协会;(二)委托考务机构已有自建考点;(三)报考人数较多的城市。因此,像北京、上海、深...
-
证券考试重点:并购重组财务顾问业务规则
(一)财务顾问从事上市公司并购重组财务顾问业务应当履行的职责财务顾问从事上市公司并购重组财务顾问业务,应当履行以下职责:(1)接受并购重组当事人的委托,对上市公司并购重组活动进行尽职调查,全面评估相关活动所涉及的风险。(2)就上市公司并购重组活动向委托人提...
-
2015年证券从业资格《证券投资分析》模拟练习题
单项选择题1、通常认为高度相关时,相关系数r的取值范围是()。A.0<|r|≤0.3B.0.3<|r|≤0.5C.0.5<|r|≤0.8D.0.8<|r|<12、某债券的久期是2.5年,修正久期为2.2年,如果该种债券的到期收益率上升了0.5%,那么该债券价格变动的近似变化数为()。A.上升1.25%B.下降1.2...